监管机构的限制更好地了解英国买方公司的经纪人佣金支付

2019-10-06 09:45:44    来源:    作者:

咨询机构投资局(Investit)提出的一项举措,旨在根据监管机构的限制更好地了解英国买方公司的经纪人佣金支付,这将使资产管理者更加清楚,并预示着对此问题的态度将发生变化。

Investit已经开展了佣金分析调查,并且已经获得了几家大型资产管理公司的支持。由投资局(Investit)编写了一份调查草案,参与调查的公司可以提出一些建议,以更好地反映他们希望获得的特定信息。

在2012年11月的一份报告中,英国监管机构英国金融服务管理局(FSA)声称,在15名接受随机调查的资产管理人中,只有两名能证明使用经纪人交易佣金来覆盖研究和公司准入的理由,并声称最终投资者并未获得物有所值。

报告随附一封致资产经理的信,呼吁买方CEO证明其公司符合FSA现行规定。

Investit的负责人理查德·菲利普森(Richard Phillipson)认为,围绕分享买方佣金支付的污名已经过去,公司现在看到了为自己的业务和作为行业集团共享此信息的好处。

“这将是一个匿名论坛,供买方共享其佣金支出的详细信息。我认为资产管理者已经准备好在这个问题上互相开放,因为该行业已经对所花的钱和花费的方式有了很好的了解。” Phillipson说,并补充说Investit仍在寻找其他买方公司加入该计划。增强数据池。

该调查将向公司询问他们在经纪人佣金上花费了什么,如何以及花费了多少,并就经纪人研究付款的特定情况寻求了回应。

公司访问问题也将出现在调查中,这也是FSA呼吁提高透明度的中心支柱。监管机构在11月份的报告中指出,公司准入计划的不透明性(主要由交易委员会支付,并被定义为研究)不受适当的竞争性商业惯例的约束。

尽管如此,行业专家警告说,较小的资产管理公司仍需要经纪人来提供公司访问权限。

菲利普森说:“某些可能成为公司前十名资产的资产管理人没有被授予公司访问权限,因为有关经纪人没有得到足够的佣金,”他补充说,这一行业辩论引起了人们的普遍关注,人们普遍对金融服务持怀疑态度。自雷曼兄弟(Lehman)2008年破产以来的工业

他说:“公众对金融领域发生的事情有更多的兴趣,因此资产经理意识到头条风险,这将有助于推动对经纪人佣金重新产生兴趣。

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